"Palm" pristato "Handspring" už 169 milijonus dolerių - Mobilus - 2019

Anonim

"Palm" lenta taip pat galutinai patvirtino "PalmSource, Inc." atskyrimą.

"Šie du drąsūs veiksmai bus galingas katalizatorius pertvarkyti delninukų pramonės kraštovaizdį. Strateginis pasirinkimas "Handspring" ir Palm "Palm" sprendimų grupės "Palm" sukūrimas bus plačiausias portfelis ir labiausiai patyrusi vadovybė šioje pramonės šakoje, visiškai pajėgi perduoti vertę klientams, partneriams ir akcininkams ", - sakė Eric Benhamou, Palm, Inc. pirmininkas ir vyriausiasis vykdomasis pareigūnas bei "PalmSource" pirmininkas. "Ir PalmSource išsiskyrimas padės išauginti" Palm "ekonomiką, pritraukti papildomų licencijų ir atrakinti akcininkų vertę".

"Palm", Inc sudaro dvi įmonės - PalmSource, dukterinė įmonė, atsakinga už "Palm" operacinės sistemos kūrimą ir licencijavimą, ir "Palm Solutions Group", verslo padalinys, atsakingas už pirmaujančių pasaulyje nešiojamųjų prietaisų projektavimą, gaminimą ir pardavimą. "Handspring" bus sujungta su "Palm", o susijungusi bendrovė bus pervadinta vėliau, kai bus įvykdytas atskyrimas.

Sandoris, apimantis "PalmSource" atskyrimą ir "Handspring" susijungimą su likusia Palm "Palm" sprendimų grupe, turėtų būti uždarytas rudenį, atsižvelgiant į tam tikras sąlygas.

Remiantis siūlomomis sandorio sąlygomis ir atlikus "PalmSource" paskirstymą, "Handspring" akcininkai gaus 0, 09 "Palm" akcijų ir "PalmSource" akcijų už kiekvieną "Handspring" akcijų dalį. "Palm, Inc." išleidžia maždaug 13, 9 mln. "Palm" paprastųjų akcijų "Handspring" akcininkams visiškai atskirai. Susijungimo metu "Handspring" akcininkai turės maždaug 32, 2 proc. Naujai sujungtos bendrovės visiškai atsipalaidavusi, o "Palm" akcininkams priklausys maždaug 67, 8 proc.

"Handspring" akcininkų gauta akcijų vertė bus pagrįsta "Palm" akcijų kaina po "PalmSource" atskyrimo. "PalmSource" atskyrimas bus užbaigtas prieš pat "Handspring" įsigijimo uždarymą.

Įsigijimo pagrindimas: veiklos kompetencija ir patikrinta inovacija

Susijungimas skirtas sukurti stipresnę konkurentę delninių kompiuterių ir ryšių sprendimų srityje. "Palm Solutions" galės geriau realizuoti užsibrėžtus tikslus - didinti rinką, palaikyti pramonės lyderystę ir pasiekti nuoseklų pelningumą. Strateginė ir veiklos nauda susijungusiai įmonei apima:

- "Palm" ir "Handspring" suderintos skalės ir operacinės sistemos didinimas
meistriškumas, kad būtų galima visapusiškai pasinaudoti būsimomis augimo galimybėmis;
- Neįprasto inovacinių mobiliųjų produktų portfelio pristatymas iš
tradicinius ir multimedijos delninukus belaidžiams delninukams ir
išmanieji telefonai;
- "Handspring" "Palm" stiprios prekės ženklo ir platinimo kanalų pridėjimas
labai vertinami "Treo" produktų linijos ir vežėjų santykiai; ir
- "Palm" valdymo komandos tobulinimas, įskaitant aparatinę ir programinę įrangą
projektavimas, inžinerija ir rinkodara - padėti valdyti rankinius kompiuterius
į gilesnius ir platesnius sprendimus.

Sujungtos bendrovės tikisi didesnių pajamų. Jie taip pat tikisi, kad kasmet sutaupys maždaug 25 mln. Sumažinus kaštus, darbuotojų skaičiaus sumažinimas yra maždaug 125 žmonių, panaikinamos sutampančios programos ir nereikalingas nekilnojamasis turtas, taip pat didėja gamybos ir platinimo apimties privalumai. "Handspring" darbuotojai turėtų persikelti į Palm Solutions būstinę Milpitas, Kalifornijoje.

Lyderių sujungimas

"Tai lyderių susivienijimas - pirmaujantis pasaulyje nešiojamųjų kompiuterių gamintojas ir pasaulinis" Palm OS "pagrįstas išmaniųjų telefonų lyderis", - sakė "Palm Solutions Group" prezidentas ir generalinis direktorius Todas Bradley. "Geriausia formulė plėsti savo jaunesnes, perspektyvias rinkas", turinti geriausią ir platų novatoriškų produktų, pristatančių klientams svarbiausius dalykus, parduodama tvirtu kanalu ir sukurta iš veiklos kompetencijos pagrindo, portfelį ".

"" Palm "ir" Handspring "pritaria vizijai, kad kišeniniai kompiuteriai ir išmanieji telefonai gali iš naujo apibrėžti asmeninių kompiuterių kraštovaizdį", - sakė "Handspring" generalinis direktorius Donna Dubinsky. "Šis susijungimas sutelkia geriausias šios pramonės komandas ir sustiprina mus realizuoti šią viziją".

Sujungtą bendrovę vadovaus "Bradley", kuris ir toliau taps prezidentu ir vyriausiasis vykdomasis pareigūnas, ir bus suskirstytas į du verslo padalinius: delninius kompiuterinius sprendimus vadovaus Ken Wirt, šiuo metu vyresnysis viceprezidentas, "Palm Solutions" pardavimų ir rinkodaros klausimais; ir "Smartphone" sprendimus, kuriuos vadovaus "Edward Colligan", dabartinis "Handspring" prezidentas ir vyriausiasis operatyvinis pareigūnas. Jeffas Hawkinsas, "Handspring" pirmininkas ir vyriausiasis produkto pareigūnas, taps technologijos pareigūnu susijungusiai bendrovei.

"" Jeff "ir" Ed "vizija ir lyderystė, įnešti į pramonę, bus milžiniška" Palm Solutions "valdymo komanda. Kartu mes skatinsime pramonę taip, kaip niekada anksčiau, "Bradley sakė.

Tarybos sudėtis

"Split" ir jungimo užbaigimo metu "Palm Solutions" direktorių valdyba susideda iš septynių narių iš dabartinės bendrovės "Palm, Inc." valdybos ir trys dabartinės "Handspring" valdybos nariai: John Doerr, Bruce Dunlevie ir Dubinsky . David Nagel, "PalmSource" prezidentas ir vyriausiasis vykdomasis pareigūnas, paliks Palm, Inc. valdybą. Benhamou tęsis kaip "PalmSource" valdybos pirmininkas ir susijungusios bendrovės valdyba.

Atskyrimas Loginis pagrindas: dėmesys, pritraukimas daugiau licenzijų ir investuotojų

PalmSource atskyrimas iš "Palm, Inc." yra pagrįstas trimis principais. Jie yra tokie:

- Palydovų verslo dėmesio ir misijų aiškumas gerėja
vykdymas;
- Vienodų sąlygų sudarymas tarp dabartinių ir būsimų licencijų gavėjų
leis daugiau licenciatų ir kūrėjų, kurie turi daugiau įsipareigojimų
į "Palm OS" platformą. Tikimasi, kad tai padidins augimą
"Palm" ekonomika, ypač atsiradusi išmaniųjų telefonų rinka; ir
- Akcininkų vertė gali būti padidinta, jei investuotojai galėtų įvertinti ir
pasirenkate abu verslus atskirai, pritraukdami naujus ir
skirtingi investuotojai.

"Tai puiki diena" Palm "ekonomikai", - sakė "PalmSource" prezidentas ir generalinis direktorius Davidas Nagelis. "" PalmSource "kaip nepriklausomos kompanijos įkūrimas ir mūsų didžiausio licencijos gavėjo stiprinimas yra istorinė diena delninėje pramonėje. Kaip pirmaujanti mobiliojo platintojo teikėja, laukiame galimybės pritraukti naujų klientų ir išplėsti mobiliųjų kompiuterių ir ryšių produktų rinką. "

Išsami sandorio dalis

PalmSource atskyrimas ir "Handspring" įsigijimas bus sujungti į vieną sandorį. Pirma, "Palm" priklausančios "PalmSource" akcijos bus platinamos "Palm" akcininkams. Antra, po atskyrimo "Palm" išleidžia maždaug 13, 9 mln. Akcijų "Handspring" akcininkams už jų "Handspring" akcijas.

Įsigijimo užbaigimas priklauso nuo, be kita ko, pasibaigus arba nutraukus laukimo laikotarpį pagal 1976 m. Hart-Scott-Rodino kovos su pasitikėjimu gerinimo aktą, užsienio antimonopolinių norminių dokumentų, "Palm", Inc akcininkų pritarimą ir "Handspring", "PalmSource" akcijų įtraukimas į NASDAQ vertybinių popierių rinką ir kitos įprastos uždarymo sąlygos. Tikimasi, kad akcininkų balsai vyks abiejų bendrovių akcininkų susirinkimuose, kurie vyks rudenį.

"Palm" gavo "Dubingsky", "Hawkins" ir "Colligan", trys didžiausių darbuotojų akcininkų, balsavimo įsipareigojimus balsuoti dėl tam tikrų jų akcijų, kurių bendra nominali dalis siekė 37, 5 proc., Kad paremtų siūlomą susijungimą.

Pagal susitarimą dėl susijungimo "Palm" suteiks pradinę 10 milijonų JAV dolerių kredito liniją "Handspring" už apyvartinio kapitalo tikslus, kol sandoris bus uždarytas. Esant tam tikroms sąlygoms, kredito linija gali padidėti iki 20 milijonų JAV dolerių, o jos terminas gali būti pratęstas.

Manoma, kad "Palm" ir "Palm" akcininkams siūloma atskleisti neapmokestinamąsias pajamas, o numatoma, kad "Handspring" įsigijimas bus neapmokestinamas abiejų bendrovių akcininkams už JAV federalinio pelno mokesčio tikslus. Susijungimas su "Handspring" bus apskaitytas apskaitos pirkimo metodu.

"Morgan Stanley & Co Incorporated" dirbo "Palm" finansų patarėju ir taip pat pateikė nuomonę dėl teisingumo. "Wilson Sonsini Goodrich & Rosati", profesionalus korporacija, tarnavo "Palm" teisininku.

"Credit Suisse First Boston LLP" dirbo "Handspring" finansų patarėju, taip pat pateikė nuomonę dėl sąžiningumo. "Fenwick & West", LLP, veikė kaip "Handspring" teisininkų patarėja.